יש לכם כסף בצד ואינכם יודעים מה הדרך המתאימה ביותר לחסוך אותו או להשקיע אותו? אחת מדרכי ההשקעה הנפוצות והמוכרות היא תיק השקעות המנוהל ע"י הבנק או בתי ההשקעות. בתי השקעות שונים מציעים שירותי ניהול תיקי השקעות, במגוון מסלולים ומכשירים פיננסים מהארץ ומהעולם כדי להתאימם לצרכי הלקוחות השונים, האופי שלהם וטווח הזמן בו הם נזקקים לכסף שנחסך.
מה היתרונות של תיק השקעות מנוהל?
- ניהול תיקים בבית השקעות היא אחת הדרכים הזמינות והנוחות שחברות משתמשות בהן כדי להשקיע את כספי החברה – כך הן שומרות על ערך הכסף וגם שומרות על נזילותו על מנת שיוכל לשמש לצרכי החברה.
- תיק השקעות מנוהל ע"י מנהל תיקים מקצועי הנעזר במחלקת מחקר שמעבירה לו מידע רב ערך.
- רמת הידע והניסיון של מנהל תיקי השקעות.
- תיק השקעות מנוהל מתאים גם למי שאינו מומחה בשוק ההון.
- מנהל התיק או מחלקת השירות זמינים לשאלות ולהסברים, ואחת לתקופה גם יבדקו אתכם מחדש האם היה שינוי בחסכונותיכם או במטרות ההשקעה שלכם.
- יש צורך בזמן רב וזמינות גבוהה למעקב אחרי תיק השקעות וביצוע פעולות בו. בית השקעות יכול להגיב מיידית בזמן אמת על הקורה בשוק ההון ולבצע פקודות קניה ומכירה מהר יותר מהאדם הפרטי ולכן גם אם יש היכרות עם שוק ההון היא אינה מספיקה.
- המעקב אחרי הפעולות בתיק ההשקעות קל ונוח וזהה לדרך בה עוקבים אחרי חשבון העובר ושב: יש חשבון בנק על שמכם ואתם מקבלים דוחות תקופתיים וגם יכולים להיכנס בכל זמן שתרצו ולראות מה נעשה בתיק. השקיפות מלאה כי החשבון הוא שלכם ועל שמכם ובדמי הניהול של בית ההשקעות.
- מי שיש לו יתרות מט"ח יכול להשתמש בהן ישירות לרכישת ניירות ערך בתיק ההשקעות.
- תיק השקעות מנוהל הוא חיסכון לטווח ארוך, המאפשר גמישות ושינויים באפיקי ההשקעה ורמת הסיכון לאורך השנים, לפי מאורעות ושינויים אצלכם ובעולם ותאריך היעד למשיכת הכסף.
האם תיק השקעות יכול להתאים לי?
- סכום מינימלי לניהול תיקים – לכל בית השקעות יש סכומי מינימום שהוא קובע. בדרך כלל סכום מינימום מתחיל ב 250,000 או 300,000 ש"ח וקיימים בתי השקעות הדורשים סכומים גבוהים יותר המגיעים גם ל- 1,000,000 ש"ח.
- כאשר מדובר בתיק ניירות ערך הכולל ניירות ערך זרים, סכום המינימום הנדרש גבוה יותר ומגיע ל- 150,000$ ואף יותר.
- תקופת ההשקעה – תיק השקעות נועד לטווח בינוני – ארוך. משך תקופת ההשקעה, ורמת הצורך שלך בנזילות של התיק ישפיעו גם על רמת הסיכון שלו. בטווח הארוך, רמת סיכון גבוהה משתלמת בתשואות, בעוד שהיא עלולה לפגוע קשות ברווחים אם תזדקקו לכסף מיידית בתקופה בה נרשמים הפסדים. לכן חשוב להבין מתי תזדקקו לכסף ומה רמת הנזילות שלכם.
- רמת הסיכון – רמת הסיכון נקבעת לפי האופי של הלקוח והצרכים הפיננסיים שלו בעתיד – התחייבויות עתידיות וגם חסכונות אחרים העומדים לרשותכם. ככלל, רמת סיכון גבוהה מעלה את הסיכוי לתשואה גבוהה, אך גם עלולה להתבטא בהפסדים גבוהים בטווח הקצר ולכן השקעה כזאת דורשת אופי שונה ולכן גם אם ההשקעה היא לטווח ארוך ואין תאריך יעד מוגדר לפדיון, לא בהכרח שמתאים לכם רמת סיכון גבוהה וכדאי למתן את רמת הסיכון דרך רכישת אג"חים שנותנים קופון בתקופות מוגדרות, כספים נזילים וכדומה.
- עלות תיק השקעות מנוהל – עמלות קניה ומכירה לניירות הערך שבתיק. רוב הבנקים דורשים דמי משמרת, אך זוהי עמלה שאינה נדרשת בבתי השקעות. בנוסף, יש לשלם מיסים על הרווחים שצברו ניירות הערך בתיק. את הרווח מחשבים לאחר שמקזזים ממנו את ההפסדים. בשונה מקרן נאמנות שההוצאות מעט שונות, לדוגמא: תשלמו דמי ניהול שנקבעים לפי דמי הניהול של קרנות הנאמנות שבתיק, תשלמו עמלות לפי תקנון קרן הנאמנות, אך לא עמלות קניה ומכירה (כי אלה פעולות פנימיות המתבצעות בקרן). גם המיסוי על רווחים נעשה במועדים אחרים, למשל בעת משיכת הכסף מהתיק.
המדינה אינה נותנת הטבות מס על ניהול תיקי השקעות, אבל אם ניצלתם את כל הטבות המס שהמדינה נותנת והפקדתם את המקסימום לקרן השתלמות וקופת גמל, הרי שהבחירה בניהול תיק השקעות נותנת לכם דרך השקעה בה הכסף אינו נעול לתקופות ארוכות ומקבלים תיק מותאם אישית לרצון הלקוח ויכולותיו. היתרון היחיד מבחינת המיסוי היא עיתוי מכירת התיק כמו לפני סוף שנה וכדומה.
תיק השקעות המנוהל בידי בית השקעות הוא אחד מאפיקי השקעה וחיסכון לטווח ארוך שקיימים בישראל, ובאפשרותכם להחליט האם זה הפתרון המתאים לכם להשקעת כספכם במטרה להרוויח עליו תשואות.
